心得摘要
- 追求消費快感不會讓人快樂，把錢花在和家人、朋友共度美好時光才是快樂的體驗。
- 作者建議年輕人先選擇相對高薪但或許較為無趣的工作，這樣才能先存下第一桶金。
- 考量活太久的風險，晚一點申請退休金是較佳的財務決策。
- 要以30-50年的角度長期投資股市，避開行為財務學的人性盲點，追求指數報酬、分散投資。
- 我們的目標不是變有錢，而是擁有足夠的金錢去過想要的生活。
作者簡介
《金錢超思考》的作者是喬納森．克雷蒙（Jonathan Clements），他曾擔任花旗集團財富管理部門的理財教育總監，在《華爾街日報》擔任個人理財專欄作家超過二十五年，並不時擔任美國各大電視廣播財經節目的專業嘉賓。作者分享了很多有趣的觀點，以下是我的整理和心得。
關於金錢和快樂
追求消費快感不會讓人快樂：
大部分的理財書都不鼓勵奢侈消費，例如《原來有錢人都這麼做 "The Millionaire Next Door"》所描述的"有錢人"樣貌，大多是支出遠小於收入、開普通的車、也不會滿身名牌錦衣玉食。這邊提到了所謂的「伊斯特林悖論」：已開發國家人民的快樂程度其實並沒有隨著富裕程度一起增加。如果花錢不能讓人快樂，則可能是因為花錢的方式不正確，因為追求消費快感不一定會讓人快樂。
如何用金錢買到快樂的體驗：
財富可以降低我們的財務焦慮，有更多自主選擇的空間，更能提早選擇自己真正想做的事情。金錢所能創造的美好體驗則來自於做我們認為有意義的事情，或者和我們重視的家人、朋友共度美好時光。
關於金錢和人生
重視活太久的風險、更早進行財務規劃
經濟發展和醫療進步讓多數人類的平均壽命攀升，1900年出生的美國男/女平均壽命分別是52/58歲，而2000年出生的男/女平均壽命則增加至80/84歲。平均數據之外，美國現年65歲的老年人中有25%人會活到90歲以上，如果是收入穩定的中產階級，活到90歲以上的比例更高。(台灣數據：根據「109年簡易生命表」，台灣人的平均壽命為81.3歲，其中男性78.1歲、女性84.7歲。)從風險的角度來看，活太久的風險遠高於早逝的風險，要累積足夠的退休資金，必須更早進行財務規劃。退休可能是我們的最後一個財務目標，但必須把它放在第一順位。
年輕時先選擇較不有趣但相對高薪的工作，先存下第一桶金
這個論點可能和多數專家主張的不同，大部分生涯規畫專家會建議年輕人優先選擇追求熱情和夢想，反正年輕就是本錢、失敗了還有時間重來，但本書作者卻建議年輕人，「先選擇比較不有趣但是相對高薪的工作，這樣才能存下第一桶金」(鄉民OS :只能選不有趣的低薪工作或者是有趣的低薪工作吧...XD)，他的觀點是，提早累積財富加上長期複利效果可以讓你提早擁有財富自由，而財富自由可以讓你有更多的職涯選擇，累積了足夠的財富之後，你更能夠追求對自己而言最重要的目標。
作者提到，多數人花費數十年的時間為退休生活做好財務準備，但卻幾乎沒有好好想過空閒時間要做甚麼。他認為退休應該被視為是職場時間的延續，我們還是需要一份可以自我實現的工作，只是退休之後不需要計較這份收入的收入是否夠好。
晚一點申請退休金是較佳的財務決策
這部分是我覺得本書另一個有趣的論點，美國的社會安全退休福利請領年齡為62~70歲，如果你選擇70歲退休，相較於選擇62歲退休，你拿到的的退休金會增加76~77%(通膨調整後)。以2016的數據來看，大約有四成的美國人會選擇在62歲就選擇領取退休金，但這樣做是最佳解嗎? 如果考慮你的可能壽命，選擇62/66/70歲退休，哪一個是財務上的最佳解? 按照作者估算，如果我們可以活到80歲以上，那麼延遲領取退休金是相對有利的財務決策。
台灣的勞保老年年金給付，給付請領年齡是65歲，每提前1年減4%(最早60歲)，每延後一年增加4%(最多增加20%)，所以選擇60歲或70歲退休，差距大約是40%(試算了一下，大約是每個月 2萬多 VS 接近3萬的差異)，延遲退休會是最佳解嗎?? 改天寫文章來計算一下在不同壽命、不同投資報酬率之下的最佳解。(OS: 不過大家都擔心勞保年金會不會破產，早點領錢比較好吧?? )
關於投資方法
關於風險控管
2009之後股市是長期的大多頭，只要拉回找買點事後來看都是對的，長期空頭的情境很久沒出現，但不能保證未來不會出現。多數理財書都會強調下跌時要按照紀律加碼，但如果退休族遇到嚴重的over-loss，在沒有其他收入、又須支應日常費用，在巨大的身心壓力和財務壓力之下，要如何應對? 這是多數理財書籍比較沒談到的部分。
如何設立停損點
書中的做法是去設算股市可能的最大跌幅，例如，若股市在空頭市場可能的跌幅是40%，而我希望1000萬退休投資組合的最大下跌不要超過200萬，則股市的持有上限應該是 200萬 / 40% = 500萬(有點像投資組合保險的概念)。想要精準掌握股市高檔賣出是技術上不可行的事情，退休族只能在事前的投資組合配置中先做好比例控管以降低風險。
另一個停損的方法是問自己：如果我今天是從零開始，那麼我會買進現在擁有的投資組合嗎? 我是否承擔了一些不必要的風險? (若在2021年初追高買進A股卻遇到Q2暴跌，用重新建立帳戶的方式去思考，較能做出符合目前市況的理性決策)
結語：我們的目標不是變有錢，而是擁有足夠的金錢去過想要的生活。
《免責聲明》本文觀點僅為個人對市場的看法，並非任何投資勸誘或建議。若有引用數字及相關計算，均已力求精確，惟不保證其正確性，也不作為任何投資建議，對此不負任何法律上的責任。本文版權所有，轉載請註明出處。
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